INSIDERALARM bei Evotec! Valneva mit neuem KURSZIEL! Vidac Pharma Aktie bald mit neuem ALLZEITHOCH?

Vidac Pharma: Analysten weiter bullish

Wiederholt sich die Vervielfachung? Im Herbst 2024 war die Aktie von Vidac Pharma nach positiven Studiendaten von unter 0,30 EUR auf 1 EUR geschossen. Derzeit notiert die Aktie des Biotechunternehmens bei 0,49 EUR. Geht es nach den Analysten von Sphene Capital, sind deutlich mehr als die 1 EUR möglich. Ihr Kursziel für die "chancenreiche Biotech-Story im Onkologie-Bereich" liegt bei 4,30 EUR.

Hintergrund der positiven Einschätzung ist eine neue wissenschaftliche Studie. Diese untermauert den innovativen Therapieansatz des Unternehmens. Denn die Arbeit bestätigt, dass die Wiederherstellung der Mitochondrien-Funktion Tumorzellen empfindlicher gegenüber Chemotherapien macht. Genau hier setzt Vidac Pharma mit seinem Wirkmechanismus an: Durch die Blockade der Bindung von Hexokinase 2 am VDAC-Kanal in den Mitochondrien wird der sogenannte „Warburg-Effekt“ unterbrochen, der das übermäßige Zuckerstoffwechsel-Verhalten von Krebszellen antreibt.

Bei Vidac im Fokus stehen derzeit zwei klinische Programme. VDA-1102 gegen aktinische Keratose – einer Vorstufe von hellem Hautkrebs – hat im Juni diesen Jahres von der EU-Kommission das STEP-Siegel als besonders förderungswürdiges Biotech-Projekt erhalten hat. Es soll gegen kutane T-Zell-Lymphome (CTCL) wirken und ist nach positiven Zwischenergebnissen direkt in Phase 2 übergegangen. Hier zeigte die Hälfte der Patienten ein objektives Ansprechen, ein Fünftel sogar eine komplette Remission.

Der andere vielversprechende Wirkstoff ist VDA-1275. Dieser befindet sich noch im präklinischen Stadium. Sollte Vidac Pharma mit diesem Kandidaten die klinische Phase erreichen, sehen die Analysten erhebliches zusätzliches Kurspotenzial. Besonders konservativ: In der aktuellen Bewertung wird weder ein Terminal Value noch mögliche Upfront- oder Meilensteinzahlungen aus Lizenzdeals berücksichtigt.

Evotec: Insider greift zu

Ist das das Signal zum Einstieg bei Evotec? Am 20. August hatten wir bemängelt, dass es trotz des Kursrückgangs bei Evotec seit Februar keine Insiderkäufe mehr gegeben hatte. Dies hat sich Dr. Christian Wojczewski offenbar zu Herzen genommen. Er ist seit gut einem Jahr CEO beim angeschlagenen deutschen Biotechunternehmen.

Vergangene Woche kam dann endlich die Meldung: Wojczewski hat rund 50.000 Evotec-Aktien gekauft. Dafür hat er immerhin 295.905 EUR investiert. Dass die Aktie bisher kaum reagiert hat, zeigt, wie erschüttert das Vertrauen in das Biotechunternehmen ist und wie kritisch die neue Strategie "Gewinn vor Wachstum" gesehen wird. Dennoch kann es mittelfristig durchaus ein Kaufsignal gewesen sein.

Valneva: Aktie nach Absturz kaufen?

Das Kursziel der Valneva-Aktie hat First Berlin rasiert. Zwar wurde die Kaufempfehlung bestätigt, aber die Analysten sehen den fairen Wert der Biotech-Aktie jetzt nur noch bei 6,30 EUR – zuvor waren es 8,10 EUR. Mit dem Kursziel wurde auch die Umsatzprognose für das Medikament IXCHIQ reduziert. Zuvor hatte die amerikanische FDA die Zulassung für Valnevas Chikungunya-Impfstoff IXCHIQ für alle Altersgruppen (vermutlich dauerhaft) ausgesetzt. Als Begründung wurden 4 schwerwiegende unerwünschte Ereignisse (SAEs) angeführt.

Zunächst hatte es im Mai Berichte über SAEs vor allem bei älteren Menschen mit mehreren Grunderkrankungen gegeben. Damals hatten die EMA und eben die FDA die Verwendung von IXCHIQ in dieser Altersgruppe ausgesetzt. Nachdem die Behörden diese Beschränkungen aufgehoben hatten, hatte sich der Aktienkurs von Valneva innerhalb von wenigen Wochen mehr als verdoppelt. Bei der EMA ist IXCHIQ noch nicht ausgesetzt. Dennoch erwarten die Analysten, dass es trotz des aktuellen Chikungunya-Ausbruchs in Teilen Afrikas, Südostasiens, Frankreichs und Italiens weniger Bestellungen gibt und eher auf den konkurrierenden Chikungunya-Impfstoff VIMKUNYA von Bavarian Nordic gesetzt wird.

Bei Valneva fokussieren sich Analysten jetzt auf den Impfstoffkandidaten VLA15 gegen Lyme-Borreliose. Die Ergebnisse der Phase-3-Studie zu VLA15 sollen entweder Ende dieses Jahres oder Anfang 2026 vorliegen. Vorbehaltlich positiver Phase-3-Daten und der behördlichen Zulassung sollte Valneva in 2027 Meilensteinzahlungen in Höhe von insgesamt 143 Mio. USD von Partner Pfizer erhalten. Derzeit gebe es keinen Impfstoff zur Vorbeugung der Lyme-Borreliose beim Menschen.

Fazit

Ob sich die Entwicklung aus dem Herbst 2024 bei der Vidac-Aktie wiederholt, ist ungewiss. Doch die Analysten sind von den längerfristigen Chancen des Biotechunternehmens überzeugt. Auch Evotec hat mittelfristig sicher Potenzial, doch es muss noch Vertrauen aufgebaut werden. Valneva wird dem Ruf als Zockeraktie gerecht.