Fast 200 % Kurspotenzial! Nel ASA, Evotec, BioNTech, Medigene Aktien!

Medigene-Aktie: Analysten sehen fast 200 % Kurspotenzial

Fast 30 % hat die Aktie von Medigene im noch jungen Jahr 2025 bereits zulegen können. Aus Sicht der Analysten von First Berlin ist bei der Aktie des deutschen Biotech-Unternehmens noch deutlich mehr drin. Medigene verfüge unter anderem über eine hochmoderne Technologieplattform zur Entwicklung TCR-gesteuerter Immuntherapien gegen Krebs, starke strategische Partnerschaften und bereits Ende 2025 könnte eine größere Lizenzvereinbarung anstehen. Entsprechend erwarten die Analysten für 2026 einen deutlichen Umsatz- und Ergebnisanstieg. Daher empfiehlt First Berlin die Aktie von Medigene mit einem Kursziel von 3,80 EUR zum Kauf. Derzeit notiert das Wertpapier bei 1,34 EUR.

Für die Analysten ist die T-Zell-Rezeptor (TCR)-Technologieplattform von Medigene ein hochmoderner Immuntherapieansatz zur Entwicklung erstklassiger TCR-gesteuerter Therapien. Die tumorspezifischen Antigene seien umfassend validiert. Krebs könnte effektiv eliminiert werden, ohne gesundes Gewebe zu schädigen, da die TCRs Tumorzellen mit hoher Spezifität angreifen würden.

Neben der eigenen Produktpipeline verfüge Medigene über starke strategische Partnerschaften und damit Zugang zu zusätzlichen finanziellen Ressourcen. Beispielsweise hätten Regeneron und BioNTech zu Beginn der Partnerschaften jeweils mehr als 20 Mio. USD vorausbezahlt. Auch die jüngste Partnerschaft mit WuXi für eine neue TCR-TCE-Therapie für solide Tumore sei vielversprechend. Entsprechend erwarten die Analysten, dass Medigene den Umsatz im kommenden Jahr von 10 Mio. EUR auf 35 Mio. EUR steigern wird. Dann sollten auch EBIT und Nettogewinn mit 2,9 Mio. EUR deutlich positiv sein. Zur Einordnung: Medigene wird derzeit mit rund 15 Mio. EUR bewertet.

BioNTech und Evotec: Top und Flop

Auch die Aktie von BioNTech wurde zuletzt zum Kauf empfohlen, allerdings ist das Kurspotenzial mit weniger als 20 % deutlich geringer als bei Medigene. Die Analysten von Berenberg Research sehen den fairen Wert der BioNTech-Aktie bei 130 USD. Derzeit notiert das Wertpapier bei 117 USD. Das Biotech-Unternehmen verfüge über eine vielversprechende Onkologie-Pipeline. In 2025 sei mit zahlreichen klinischen Ergebnissen zu rechnen. Mit der individualisierte Krebsimpfstoff-Plattform (iNeST), der bispezifische Antikörper PD-L1xVEGF (BNT327) und das HER2-Antikörper-Wirkstoff-Konjugat (ADC) sei das Risiko-Ertrags-Profil stark. Die bisherigen Ergebnisse seien vielversprechend und machen Milliardenumsätze möglich. Zudem verfüge BioNTech immer noch über liquide Mittel von mehr als 17 Mrd. USD.

Während BioNTech und Medigene von Analysten gelobt werden, scheint bei Evotec derzeit die Luft raus zu sein. Die Übernahmegerüchte sind verstummt und das Management betont den Willen zur Eigenständigkeit. In der vergangenen Woche hatte der Evotec-Vorstand Christian Wojczewski in einem Gespräch mit der Frankfurter Allgemeinen Zeitung erklärt, dass man die Unternehmensstrategie derzeit überprüfe. Die Ergebnisse wolle man im Rahmen der Veröffentlichung der Zahlen für 2024 im April präsentieren. Seit dem kurzen Sprung über die Marke von 10 EUR im November 2024 hat die Evotec-Aktie wieder den Rückwärtsgang eingelegt. Derzeit notiert sie bei 7,90 EUR und positive Impulse sind nicht in Sicht. Ende 2021 notierte die Aktie noch über 42 EUR.

Nel: Kursziel rasiert

Bei Nel haben Analysten das Kursziel rasiert. In der vergangenen Woche hatten die Norweger den Markt mit der Ankündigung geschockt, dass die Kapazitäten an die schwache Marktnachfrage angepasst werden müssen. Demnach muss man rund 20 % des Personals entlassen und die Produktion in der Alkaline-Produktionsanlage im norwegischen Herøya vorübergehend einstellen. Als Reaktion verlor die Aktie deutlich zweistellig und notiert nur noch knapp über 2 NOK. Dieses Niveau halten die Analysten von Fearnley Securities für immer noch zu hoch. Sie haben ihr Kursziel von 3,30 NOK auf 1,60 NOK etwa halbiert. Auch auf dem aktuellen Niveau sei Vorsicht angebracht. Die Herausforderungen von Nel und der gesamten Wasserstoffbranche seien groß.

Fazit

Bei Medigene hat der Turnaround begonnen. Mit einer Marktkapitalisierung von rund 19 Mio. EUR ist die Biotech-Aktie alles andere als teuer und die Analysten von First Berlin zeigen auf, was noch möglich ist. Beim Medigene-Kooperationspartner BioNTech ist im Jahresverlauf mit zahlreichen Studienergebnissen zu rechnen. Fallen diese positiv aus, kann die Aktie neue Dynamik entwickeln. Bei Evotec kann zwar die Übernahmethematik jederzeit wieder aufflammen, aber ob dies alleine zum Kauf der Aktie reicht, ist fraglich. Auch bei Nel drängt sich derzeit kein Kauf auf.